Stochastic Processes and Stochastic Calculus with applications to Economics and Finance (Master class 2016)
Descrizione
Il corso si è tenuto nell’estate 2016, a San Miniato (Pisa) quale scuola estiva di matematica per le scienze economiche e sociali organizzata dalla Scuola Superiore Sant’Anna (Pisa). Il principale docente era Maurizio Pratelli, con l’assistenza di Eni Musta e me per ulteriori seminari ed esercitazioni. Lo scopo è di dare un crash course in analisi stocastica per fornire i prerequisiti matematici sufficienti a comprenderne le applicazioni in economia e finanza.
Materiale didattico
- Slides delle lezioni:
- Review of Basic Concepts in Probability
- Conditional Expectation
- Markov Chains
- Martingales
- Brownian Motion
- Stochastic Integral and Itô’s Formula
- Two Fundamental Results on Stochastic Integration
- Stochastic Differential Equations and their link with Partial Differential Equations
- Complete and Incomplete Market Models
- (Short) Introduction to Interest Rate Models
- Slides dei seminari:
- Una raccolta di esercizi
